🎓 Boğaziçi Üniversitesi öğrencileri tarafından hazırlandı

Oran Analizi Nedir?

Oran analizi, finansal tablolarındaki temel rakamlar arasındaki ilişkiyi hesaplayarak şirketin verimliliğini, kârlılığını ve finansal sağlığını ortaya koyan sistematik bir incelemedir.

Kısa cevap

Oran analizi, finansal metrikleri (gelir, kâr, varlık, borçlar) karşılaştırarak kârlılığı, likiditeyi ve verimliliği değerlendirir. Temel türler: cari oran, borç/öz kaynak oranı ve ROE.

Üç Finansal Oran Kategorisi

Likidite Oranları

•Cari Oran = Dönen Varlıklar / Kısa Vadeli Borçlar
•Hızlı Oran = (Dönen Varlıklar − Stok) / Kısa Vadeli Borçlar
•Kısa vadeli borçları ödeme yeteneğini ölçer

Karlılık Oranları

•ROE = Net Kâr / Öz Kaynak
•Kâr Marjı = Net Kâr / Gelir
•Kâr yaratma yeteneğini ölçer

Adım adım çözümlü örnekler

Şirket A: Dönen Varlıklar 50.000₺, Kısa Vadeli Borçlar 25.000₺. Cari Oran?

Cari Oran = Dönen Varlıklar / Kısa Vadeli Borçlar
= 50.000 / 25.000
= 2,0
→ Her 1₺ borca karşılık 2₺ likit varlık

Şirket B: Net Kâr 100.000₺, Gelir 500.000₺. Kâr Marjı?

Kâr Marjı = Net Kâr / Gelir
= 100.000 / 500.000
= 0,20 = %20
→ Her 1₺ satıştan 20kr kâr

Şirket C: Toplam Borç 300.000₺, Öz Kaynak 200.000₺. Borç/Öz Kaynak?

Borç/Öz Kaynak = Toplam Borç / Öz Kaynak
= 300.000 / 200.000
= 1,5
→ Her 1₺ öz kaynağa karşılık 1,5₺ borç

Bilgi kartları

Mini test

S1.Cari Oran = Dönen Varlıklar / Kısa Vadeli Borçlar. Ne ölçer?

Doğru cevap: B. Cari Oran likidite oranıdır ve kısa vadeli ödeme gücünü ölçer.

S2.Kâr Marjı %25 ise bu ne anlama gelir?

Doğru cevap: A. Kâr Marjı gelirin kâra dönüştürülen yüzdesini gösterir.

S3.Yüksek Borç/Öz Kaynak Oranı neyi gösterir?

Doğru cevap: B. Daha fazla borç daha yüksek finansal riski ve alacaklılara karşı daha fazla yükümlülüğü ifade eder.

S4.İflas riskini değerlendirmek için hangi oran en uygun?

Doğru cevap: C. Borç/Öz Kaynak uzun vadeli finansal istikrarı ve ödeme gücünü ölçer.

📄Bu konuyu PDF çalışma kağıdı olarak indirKonu özeti + 10 soru + cevap anahtarı — sınıfta paylaş, yazdır.↓

Bounlu uygulamalarıyla daha iyi çalış

Notek

“Oran Analizi Nedir?” için tüm kartlar, çözümlü adımlar ve AI hoca desteği Notek'te — sınavdan önce elle çalış.

Ücretsiz indir

PromySınav ve ödev tarihlerini Promy ile kaçırma: e-postandaki teslim tarihlerini yapay zekâ otomatik hatırlatıcıya çevirir.

Sık yapılan hatalar

✗

Yüksek kâr marjı her zaman yüksek ROI anlamına gelir. — Doğrusu: Kâr marjı sadece kârlılığı ölçer; ROI yatırılan tutarı da dikkate alır.

✗

Cari oran 1'den yüksekse her zaman kötüdür. — Doğrusu: 1'den yüksek oranlar likiditeyi gösterir; çok yüksek varlık kullanımının zayıf olduğunu gösterebilir.

✗

Oranlar tek başına tam resmi anlatır. — Doğrusu: Oranlar sektör ortalaması ve geçmiş trendlerle karşılaştırılmalıdır.

✗

Aynı sektördeki tüm şirketlerin oranları benzerdir. — Doğrusu: Oranlar iş modeline, şirkete ve stratejiye göre değişir; sektör ortalaması sadece referanstır.

Sıkça sorulan sorular

Finansal oranlar ne için kullanılır?

Kârlılığı, verimliliği, likiditeyi ve ödeme gücünü değerlendirmek için. Yatırımcılar, alacaklılar ve yöneticiler şirket sağlığını anlayabilir.

İyi bir cari oran ne olmalıdır?

1,5 ile 3,0 arasında tipiktir; çok düşük likidite riskini, çok yüksek varlık yönetiminin zayıf olduğunu gösterir.

Şirketler arasında oranlar nasıl karşılaştırılır?

Sektör ortalamaları ve geçmiş trendler kullanılır; oranlar sadece bağlamda anlamlıdır.

Borç/Öz Kaynak oranı neden önemlidir?

Finansal kaldıracı ve riski gösterir; yüksek oranlar daha fazla borç ve iflas riskini ifade eder.

İlgili konular